Chứng khoán cơ cấu là gì? Thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu phải bảo đảm các nguyên tắc nào?

Nội dung chính

• Chứng khoán cơ cấu là gì?
• Thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu theo nguyên tắc nào?
• Phong tỏa danh mục chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn thành lập quỹ của các AP có nằm trong phạm vi cung cấp dịch vụ của VSDC không?

Chứng khoán cơ cấu là gì?

Chứng khoán cơ cấu được giải thích theo khoản 5 Điều 2 Quy chế hoạt động giao dịch hoán đổi, đăng ký, lưu ký, thanh toán bù trừ, thực hiện quyền đối với chứng chỉ quỹ hoán đổi danh mục ban hành kèm theo Quyết định 24/QĐ-HĐTV năm 2023 cụ thể:

Chứng khoán cơ cấu là chứng khoán cơ sở có trong cơ cấu chỉ số tham chiếu của quỹ ETF, không bao gồm chứng khoán phái sinh.

Chứng khoán cơ cấu là gì? Thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu phải bảo đảm các nguyên tắc nào? (Hình từ Internet)

>> Lưu ý:

Tổng công ty Lưu ký và Bù trừ chứng khoán Việt Nam (VSDC).

Công ty quản lý quỹ (CTQLQ).

Quỹ hoán đổi danh mục (Quỹ ETF).

Đại lý phân phối (ĐLPP)

Thành viên lập quỹ (AP)

Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (UBCKNN)

Thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu theo nguyên tắc nào?

Nguyên tắc thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu theo Điều 6 Quy chế hoạt động giao dịch hoán đổi, đăng ký, lưu ký, thanh toán bù trừ, thực hiện quyền đối với chứng chỉ quỹ hoán đổi danh mục ban hành kèm theo Quyết định 24/QĐ-HĐTV năm 2023 cụ thể:

- VSDC chỉ thực hiện phong tỏa chứng khoán cơ cấu góp vốn lập quỹ ETF theo đúng danh mục chứng khoán, tỷ lệ, số lượng chứng khoán cơ cấu mà CTQLQ đã thông báo và phù hợp với số lô chứng chỉ quỹ ETF đăng ký góp vốn hợp lệ và trong thời gian phong tỏa chứng khoán nêu trong bản cáo bạch lập quỹ đã được UBCKNN phê duyệt trong hồ sơ đăng ký chào bán chứng chỉ quỹ ETF.

- Nhà đầu tư, AP phải gửi hồ sơ đề nghị phong tỏa chứng khoán cơ cấu góp vốn của mình cho VSDC trong thời gian thực hiện góp vốn mà CTQLQ đã thông báo. Nhà đầu tư gửi đề nghị phong tỏa góp vốn cho VSDC thông qua AP, ĐLPP nơi đã thực hiện đăng ký góp vốn.

Trường hợp nhà đầu tư sử dụng chứng khoán cơ cấu của mình trên các tài khoản lưu ký mở tại các Thành viên khác nhau để góp vốn thì trong hồ sơ đề nghị phong tỏa gửi cho AP, ĐLPP phải có đủ văn bản của các Thành viên này xác nhận về việc nhà đầu tư có đủ số dư chứng khoán dự định góp vốn trên tài khoản và cam kết sẽ phong tỏa trong thời gian nhà đầu tư làm thủ tục góp vốn.

- AP, ĐLPP có trách nhiệm kiểm tra hồ sơ đề nghị phong tỏa chứng khoán cơ cấu của nhà đầu tư thực hiện đăng ký góp vốn qua mình để đảm bảo có đầy đủ các tài liệu theo quy định của VSDC và thông tin của nhà đầu tư trên các tài liệu trong hồ sơ là thống nhất với nhau.

- Chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn sẽ được VSDC phong tỏa và ghi nhận trên tài khoản chứng khoán phong tỏa, tạm giữ của thành viên lưu ký có liên quan tại VSDC và hạch toán đối ứng tại AP và Thành viên nơi nhà đầu tư mở tài khoản có chứng khoán cơ cấu bị phong tỏa.

- Khi thực hiện phong tỏa số lượng chứng khoán cơ cấu góp vốn lập quỹ, AP phải sử dụng toàn bộ số lượng chứng khoán cơ cấu hiện có trên tài khoản chứng khoán giao dịch của mình cho đến khi đủ số lượng cần góp. Trường hợp còn thiếu, sẽ sử dụng đến các chứng khoán đã vay qua hệ thống vay và cho vay của VSDC hiện có trên tài khoản chứng khoán phong tỏa, tạm giữ.

Phong tỏa danh mục chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn thành lập quỹ của các AP có nằm trong phạm vi cung cấp dịch vụ của VSDC không?

Phong tỏa danh mục chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn thành lập quỹ của các AP tại Điều 3 Quy chế hoạt động giao dịch hoán đổi, đăng ký, lưu ký, thanh toán bù trừ, thực hiện quyền đối với chứng chỉ quỹ hoán đổi danh mục ban hành kèm theo Quyết định 24/QĐ-HĐTV năm 2023 quy định như sau:

Phạm vi cung cấp dịch vụ của VSDC

1. Phong tỏa danh mục chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn thành lập quỹ của các AP, nhà đầu tư.

2. Thực hiện các hoạt động đăng ký chứng chỉ quỹ, lưu ký, thanh toán bù trừ và thực hiện quyền liên quan đến chứng chỉ quỹ ETF niêm yết trên Sở Giao dịch Chứng khoán (SGDCK).

3. Thực hiện hoạt động hoán đổi danh mục chứng khoán cơ cấu lấy các lô chứng chỉ quỹ ETF và ngược lại theo thỏa thuận bằng hợp đồng giữa VSDC và CTQLQ phù hợp với các quy định hiện hành.

4. Cung cấp dịch vụ vay và cho vay chứng khoán cơ cấu, chứng chỉ quỹ quỹ ETF trong các giao dịch hoán đổi.

5. Cung cấp dịch vụ đại lý chuyển nhượng, dịch vụ quản trị quỹ đầu tư căn cứ vào thỏa thuận bằng hợp đồng giữa VSDC và CTQLQ.

Như vậy, phong tỏa danh mục chứng khoán cơ cấu dùng để góp vốn thành lập quỹ của các thành viên lập quỹ (AP) có nằm trong phạm vi cung cấp dịch vụ của Tổng công ty Lưu ký và Bù trừ chứng khoán Việt Nam (VSDC).