CHỨNG KHOÁN

Điểm mới về điều kiện chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt

Tham vấn bởi luật sư Nguyễn Thụy Hân

Chuyên viên pháp lý Đình Huy

08:15 19/11/22

Hiện nay, để chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt cần phải đáp ứng những điều kiện gì? – Trân Nhã (Quảng Bình).

>> Điểm mới về mua lại trái phiếu trước hạn theo Nghị định 65/2022/NĐ-CP

>> Điểm mới Nghị định 65/2022/NĐ-CP về trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ

1. Điều kiện để chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt

Theo quy định tại Điều 10 Nghị định 153/2020/NĐ-CP được sửa đổi bởi khoản 7 Điều 1 Nghị định 65/2022/NĐ-CP để chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt doanh nghiệp cần đáp ứng các điều kiện sau:

(1) Đáp ứng các điều kiện chào bán trái phiếu doanh nghiệp:

- Đối với chào bán trái phiếu không chuyển đổi không kèm chứng quyền (không bao gồm việc chào bán trái phiếu của công ty chứng khoán, công ty quản lý quỹ đầu tư chứng khoán không phải là công ty đại chúng), doanh nghiệp phải đáp ứng các điều kiện sau:

(i) Phải là công ty cổ phần hoặc công ty trách nhiệm hữu hạn được thành lập và hoạt động theo pháp luật Việt Nam.

(ii) Thanh toán đủ cả gốc và lãi của trái phiếu đã phát hành hoặc thanh toán đủ các khoản nợ đến hạn trong 03 năm liên tiếp trước đợt phát hành trái phiếu (nếu có); trừ trường hợp chào bán trái phiếu cho chủ nợ là tổ chức tài chính được lựa chọn.

(iii) Đáp ứng các tỷ lệ an toàn tài chính, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động theo quy định của pháp luật chuyên ngành.

(iv) Có phương án phát hành trái phiếu được phê duyệt và chấp thuận theo quy định tại Điều 13 Nghị định 153/2020/NĐ-CP.

(v) Có báo cáo tài chính năm trước liền kề của năm phát hành được kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán đủ điều kiện theo quy định tại Nghị định này.

(vi) Đối tượng tham gia đợt chào bán theo quy định tại điểm a khoản 1 Điều 8 Nghị định 153/2020/NĐ-CP.

- Đối với chào bán trái phiếu không chuyển đổi không kèm chứng quyền của công ty chứng khoán, công ty quản lý quỹ đầu tư chứng khoán không phải là công ty đại chúng: doanh nghiệp phải đáp ứng các điều kiện (i), (iii), (iv), (v) và (vi) nêu trên.

- Đối với chào bán trái phiếu chuyển đổi hoặc trái phiếu kèm chứng quyền:

+ Doanh nghiệp phát hành là công ty cổ phần.

+ Đối tượng tham gia đợt chào bán theo quy định tại điểm b khoản 1 Điều 8 Nghị định 153/2020/NĐ-CP.

+ Đáp ứng các điều kiện (ii), (iii), (iv) và (v) nêu trên.

+ Các đợt chào bán trái phiếu chuyển đổi riêng lẻ, trái phiếu kèm chứng quyền riêng lẻ phải cách nhau ít nhất 06 tháng kể từ ngày hoàn thành đợt chào bán gần nhất.

+ Việc chuyển đổi trái phiếu thành cổ phiếu, thực hiện chứng quyền phải đáp ứng quy định về tỷ lệ sở hữu của nhà đầu tư nước ngoài theo quy định của pháp luật.

(2) Có nhu cầu huy động vốn thành nhiều đợt phù hợp với mục đích phát hành trái phiếu được phê duyệt theo quy định tại khoản 2 Điều 13 Nghị định 153/2020/NĐ-CP;

(3) Có phương án phát hành trái phiếu trong đó dự kiến cụ thể về khối lượng, thời điểm và kế hoạch sử dụng vốn của từng đợt chào bán.

Lưu ý: Thời gian phân phối trái phiếu của từng đợt chào bán không vượt quá 30 ngày kể từ ngày công bố thông tin trước đợt chào bán. Tổng thời gian chào bán trái phiếu thành nhiều đợt tối đa không quá 06 tháng kể từ ngày phát hành của đợt chào bán đầu tiên. Đây cũng là điểm mới về điều kiện chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt được áp dụng từ ngày 16/09/2022 khi Nghị định 65/2022/NĐ-CP có hiệu lực thi hành.

Điểm mới về điều kiện chào bán trái phiếu doanh nghiệp thành nhiều đợt (Ảnh minh họa - Nguồn từ Internet)

2. Trách nhiệm công bố thông tin trước đợt chào bán trái phiếu của doanh nghiệp

Khi doanh nghiệp thực hiện chào bán trái phiếu thành nhiều đợt, cần có trách nhiệm công bố thông tin trước đợt chào bán trái phiếu được quy định tại Điều 19 Nghị định 153/2020/NĐ-CP, được hướng dẫn bởi Điều 3 Thông tư 122/2020/TT-BTC như sau:

- Đối với đợt chào bán đầu tiên, chậm nhất 01 ngày làm việc trước ngày phát hành trái phiếu, doanh nghiệp thực hiện công bố thông tin trước đợt chào bán cho các nhà đầu tư đăng ký mua trái phiếu và gửi nội dung công bố thông tin cho Sở giao dịch chứng khoán.

- Đối với các đợt chào bán tiếp theo, ngoài việc công bố thông tin nêu trên, trong thời hạn 01 ngày làm việc trước mỗi đợt chào bán trái phiếu, doanh nghiệp công bố thông tin bổ sung cho nhà đầu tư đăng ký mua trái phiếu, đồng thời gửi Sở giao dịch chứng khoán.

>> Xem thêm bài viết:

>> Nhà đầu tư mua trái phiếu được hưởng những quyền lợi gì?

>> Nguyên tắc phát hành và sử dụng vốn trái phiếu doanh nghiệp có gì mới?

>> Quy định về nhà đầu tư mua trái phiếu doanh nghiệp gì mới từ 2022?

>> Quy trình chào bán trái phiếu doanh nghiệp theo Nghị định 65/2022/NĐ-CP

- Nội dung nêu trên là phần giải đáp, tư vấn của chúng tôi dành cho khách hàng của Pháp luật doanh nghiệp. Nếu quý khách còn vướng mắc, vui lòng gửi về Email [email protected].

- Nội dung bài viết mang tính chất tham khảo;

- Điều khoản được áp dụng có thể đã hết hiệu lực tại thời điểm bạn đang đọc.